Пример расчета в статье доказывает, что не только бюджет движения денежных средств (БДДС), составленный классическим, прямым методом является эффективным аналитическим инструментом в управлении финансами предприятия. Именно косвенный метод наглядно демонстрирует взаимосвязь между отчетом о прибылях и убытках и движением денежных средств. Помимо этого, бддс косвенным методом четко показывает, какое денежное содержание имеет каждая строка отчета о прибылях и убытках.
Составление бюджета движения денежных средств (БДДС) прямым методом
На очередной плановый период ООО «Пищевые полуфабрикаты» (название условное, компания занимается производством и продажей полуфабрикатов для предприятий промышленной переработки) сформировала бюджет доходов и расходов (БДР) (см. табл.1).А требуется 250 млн руб. Дефицит в 105 млн руб. покрывается посредством привлечения кредита в сумме 130 млн руб.
Выводы. В итоге плановые инвестиции финансируются лишь на 30% из собственных источников (75 млн руб./250 млн руб.×100%), в числе которых ЧДП от текущей деятельности всего 7%. (18 млн руб./250 млн руб.×100%).
Что делать. Жестко контролировать исполнение БДДС, так как любые внеплановые задержки поступлений денег от покупателей, равно как и перерасход по выплатам, влекут риск кассового разрыва на конец планового периода. По сути положительное (отрицательное) сальдо чистого денежного потока означает лишь следствие проводимой денежно-кредитной политики компании. Этот пример наглядно демонстрирует, как заработанную «бумажную» прибыль из БДР может «съесть» неэффективная денежно-кредитная политика компании.